استراتيجية الاندماج والاستحواذ وأطروحة التكامل
قبل اختيار الهدف، ينبغي أن يعرف مجلس الإدارة ما يجب أن تحققه الصفقة وحجم التكامل الذي تستطيع المنشأة استيعابه. ونحن نستخلص ذلك من السجلات التشغيلية.
أسئلة نساعد في الإجابة عنها
- ما الذي ينبغي أن يمنحنا إياه الاستحواذ ولا نستطيع بناءه بأنفسنا في وقت معقول؟
- هل تستطيع أنظمتنا وفريقنا المالي وإدارتنا استيعاب منشأة أخرى هذا العام؟
- إلى أيّ منصاتنا سيتعين على المنشأة المستحوذ عليها الانتقال، وما الذي يتطلبه ذلك؟
- كيف سنقيس ما إذا كانت الصفقة قد حققت ما وافق عليه مجلس الإدارة؟
- هل ينبغي أن نشتري أم نبني أم نعقد شراكة للوصول إلى هذه القدرة؟
ما نقوم به
الأهداف التشغيلية للاندماج والاستحواذ
القدرات أو الأسواق أو القنوات أو العملاء الذين تحتاج إليهم المنشأة من النمو غير العضوي، مصوغة على شكل متطلبات تشغيلية مع مؤشر القياس الذي سيحركه كلٌّ منها.
تقييم القدرة على التكامل
قراءة صريحة لمدى قدرة أنظمة المنشأة وبياناتها وإقفالها المالي ووقت إدارتها على تحمّل عملية تكامل، وما الذي يجب أن يكون جاهزًا أولًا.
أطروحة التكامل
لصفقة يدرسها العميل: كيف ستندمج المنشأتان تشغيليًا، وأيّ السجلات يجب ربطها، وأيّ المنافع تعتمد على أيّ تغييرات في الأنظمة.
المقارنة بين البناء والشراء والشراكة
مقارنة المتطلبات التشغيلية لكل مسار من حيث الوقت وأعمال الأنظمة وجهد الإدارة، بوصفها مُدخلًا لقرار مجلس الإدارة وعمل مستشاريه.
- كيف تبدأ المهمة الاستشارية مع THEFOCUSناقش هذا معنا
منهجيتنا
- 01
البدء من سجلات المستحوِذ نفسه
تُقرأ القدرة على التكامل من الجدول الزمني للإقفال لدى المستحوِذ، وبنية أنظمته، وحجم التغيير الجاري لديه حاليًا.
- 02
كتابة الأطروحة نقاطَ ربط واعتمادات
تحدد كل منفعة في أطروحة التكامل السجلات التي يجب ربطها وتغيير الأنظمة الذي تعتمد عليه.
- 03
ترك الحكم على الصفقة لمجلس الإدارة ومستشاريه
نقدّم الأدلة التشغيلية ورؤية التكامل. أما قرار المضي قدمًا والسعر فيعودان إلى مجلس الإدارة ومستشاريه الخاضعين للتنظيم.
القطاعات ذات الصلة
كيف تبدأ المهمة الاستشارية مع THEFOCUS
يدور الحوار الأول حول وضعكم. وإذا وجدنا توافقًا، نقترح تشخيصًا محدد النطاق بمخرَج ثابت قبل أي التزام أكبر.
ناقش هذا معنا01
حوار عملي
خمس وأربعون دقيقة مع الشخص الذي سيقود العمل. نسأل عن القرار، والأنظمة التي يستند إليها، والموعد النهائي.
02
تشخيص محدد النطاق
صلاحية القراءة فقط، وإطار زمني ثابت، ونتائج مكتوبة: ما تُظهره السجلات، وكم يكلّف الوضع القائم، وما الذي ينبغي تغييره أولًا.
03
خطة قابلة للتنفيذ
التغييرات والمسؤولون عنها ومؤشرات القياس والاستثناءات، كلها مكتوبة. ثم يتولى الفريق نفسه البناء والقياس، أو يسلّم العمل تسليمًا منظمًا.
- فريق واحد يتحمل المسؤولية
- من يشخّص المشكلة هو من يبني الأنظمة ويقيس النتيجة.
- شركاء يُختارون حسب المشكلة
- ينضم متخصصون مستقلون إلى الأجزاء التي تحتاج إليهم، بموجب عقد واحد.
- السجلات قبل لوحات المعلومات
- نطابق الطلبات ودفاتر الأستاذ وسجلات الأنظمة قبل أن تُبنى عليها أي توصية.
أسئلة يطرحها التنفيذيون
هل ستخبروننا ما إذا كان ينبغي شراء شركة بعينها؟
لا. لا نقدّم توصيات بشأن الصفقات ولا مشورة استثمارية. نوضح ما يجب أن يحققه الاستحواذ تشغيليًا وما يتطلبه تكامله، ليزنه مجلس الإدارة ومستشاروه.
هل هذا هو العناية الواجبة التجارية نفسها؟
لا. لا نُعدّ تقارير العناية الواجبة للمقرضين أو المستثمرين. هذا العمل مخصص لتخطيط المستحوِذ نفسه للتكامل والأهداف التشغيلية.
ناقش هذا معنا
تساعدنا بعض التفاصيل على توجيه استفساركم إلى الشريك المناسب. ويمكن ترك الحقول المشار إليها بأنها اختيارية فارغة.